中共密令召回留美高官子女,萬科高喊“活下去”;情況有多嚴重(20181003第450期)


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大家好,今天是2018年10月3號星期三,一開始說個事。就是有少數幾位國內的網友向我反饋,說咱們的會員網站wenzhao.ca,訪問的時候有防火牆報錯說有病毒、包含木馬程序啥的。我請我們的技術支持做了檢查,網站是安全的,不存在這種情況。所以您如果遇到這種情況,最大的可能是你使用的國產防毒軟件虛假報錯,是為了恐嚇用戶、阻止你瀏覽被屏蔽的網站,所以建議您關閉防火牆再試試。

今天講兩個話題,一是海外網傳中共內部有文件,要求在美國留學的高官子女回國;二是中國知名的房地產商萬科開大會,打出的口號是“活下去”,顯示中國的房地產業正在承受巨大壓力,這是目前中國經濟最大的一個地雷。

先說關於高官留美子女回國的事,這個所謂的“密令”流傳出來是拐了好幾個彎。是美國一份叫《商業期刊》的雜誌,它的日文版在10月1號報導出來,說從中國的外交界那裡得到放風,在川普說“某國留學生都是間諜”之後,中共下達內部文件,暫時禁止高官子女去美國留學,已經在美的在今年之內要回國。然後這個消息被《多維新聞》所轉述,再然後被傳得沸沸揚揚。

據稱放風的人士說,之所以這麼做理由主要是兩個:一是害怕這些學生被美國以“調查間諜”的名義當成人質扣押;二是這些留學生給美國的教育產業輸送利益,與中美貿易戰的背景不合時宜。而貿易戰短時間內不會結束,因此中共當局覺得現在還是小心為妙。

首先對這兩條理由有兩種分析方式,一種是字面分析;一種是背景分析,字面分析都不成立,背景分析是有可能成立。之所以說都不成立是指,首先,你要是個中國中產階級家庭的孩子出國留學,學的又是航天、材料科學、芯片、微電子之類的專業,是有可能被中共的相關部門看上,被要求利用你的工作便利和人際關係為“祖國”服務。但是當間諜這種危險的工作,高官讓自己的子女去做的可能性很小。請問高官為什麼要把自己的子女送到美國去呢?是為了讓自己的家人遠離危險,請問他們為什麼還要把子女送入另一個危險呢?邏輯上很不合理嘛!從另一方面講,高官子女在國內更加危險,可能被設局、被人引誘挾制,然後作為權力鬥爭的籌碼用來脅迫高官本人,其實美國對他們來講反而更安全,所以在美的高官子女反而更有願望與國內和國際政治漩渦保持距離。與此同時,回憶媒體過去上零散透露出的消息,在美的中國高官子女所學專業以商科、法律這類專業為主,而不是那些有科技情報價值的專業,那些理工科專業學習過程很艱苦,也不會是衙內、小姐們的偏好。

習近平的千金習明澤小姐,在浙江大學讀的是翻譯專業,沒有理工科基礎,到哈佛大學讀書,雖然不知她讀的是什麼專業,但肯定不可能一下跳到高分子、生物製藥、這類高精尖的專業是吧。而薄熙來的公子薄瓜瓜在美國哥倫比亞大學讀的是法學院。大家回憶一下過去媒體的報導是不是這樣,所以這些高官子女留學生,主觀上既沒有願望為“祖國”當特務、客觀上他們在美國的活動也不涉及敏感科技情報,說聯邦調查局會把他們當“間諜”嫌疑人,其實是不成立的。

也許會有朋友問,美國聯邦調查局會不會就故意找茬,沒嫌疑我也查你,就是把你當人質扣下。這種假設意味着美國執法當局故意違法,不從證據出發行事,把反間諜這種執行聯邦法律的行為完全給政治化,這對川普自己在國內有很大的政治風險。也許有一定灰色的空間針對個別中國學生的具體情況能試試,但能操作的範圍和深度仍然是很有限的。在美國除了有媒體和反對黨的監督之外,很多中國高官子女就有美國綠卡、甚至留美之後還取得了公民身份,他們本人是受到美國法律保護,他可以去控告美國政府的,不可能像在中國那樣沒人知道就讓他們消失的。所以美國政府故意扣留人質之說成立的可能性也不大。

至於說在貿易戰的背景下,不要給美國教育產業輸送利益的理由就更加不成立了。請問高官子女,他父母得有多高的官才算是高官子女呢?消息來源沒說,按中國人約定俗成的理解,要是副省部級以上的官員才叫高官對吧?這部分人在中國的官僚體系里只佔極小一部分,他們留學美國的子女佔中國留學生的比例同樣是極小的一部分,這麼一小撮公子、小姐們,你說他們消費奢侈,對美侈奢品行業做出了一點貢獻也許還能成立(但我估計其實占的份額也很小,因為美國富人遠遠超過了在美中共高官子女的數量)說他們就拉動美國的教育產業了?這說法過於誇張了。如果放風的消息源,他對所謂“密令”出爐的理由解釋得如此外行、不靠譜,他所說的“密令”本身的可靠性就很成問題了。

以上是自字面上分析,所謂“中共密令”的那幾條理由都站不住腳;但是從背景分析,我也不能否認可能存在着這樣或那樣、類似要求的“內部文件”。但不是以上說的理由,而是另有動機,就是:不是避免讓高官子女們落於美國政府手中成為人質;而是恰恰相反,要回國成為掌權者手上的人質。就是貿易戰、經濟形勢的窘迫造成官心不穩,中共領導人為了避免高層官員首鼠兩端、安排退路、轉移財產,為了防止高層官場的瓦解和不忠誠,要求高官子女回國,斷了他們老爸老媽跑路開溜、或者裡通外國搞小動作的念想。這個動機反而比美國查間諜啥的更加現實、更有成立的可能。

最近兩個星期,中國某些地方的教育系統正在收繳老師們的護照,這個事有媒體的朋友告訴我了,目前我也在觀察,到底收護照這事空間範圍有多廣、波及到了哪些行業、給出的解釋是什麼。這個事我會稍稍醞釀一下再來和大家聊,就是說當局是有這樣的跡像,在有意限制某些行業和身份的中國公民出境,那在這個背景下說要求高官在美留學的子女回國,倒是有可能的。但是請大家注意,這種事反映出的意義決不是什麼北京要拿留學、旅遊這樣的服務貿易來打擊美國,你要這麼解讀就完全偏了,它反映出的是國內政治形勢的波動,是當政者對維持政權穩定有焦慮感

接下來說今天的第二個話題,知名地產商萬科高喊自己接下來幾年的目標是“活下去”。這個口號是萬科公司在9月份的例會上提出來,會場大屏幕上打出“活下去”這簡單的三個字,提醒與會者目前萬科處境之危險。作為中國大城市房地產市場里的中高端品牌之一,萬科的困境和別的同行沒有本質的不同,就是手上存量房產滯銷(賣不出去),回款的困難造成資金鏈的壓力大。萬科的董事會主席郁亮說,今年萬科的任務就加快資金回籠,目標是迴流資金6300億,但過去了三個季度任務還沒有完成一半。也就是說目前這個任務完成的程度,已經讓萬科有生存危機了,才打出“活下去”的口號。早先的消息說,萬科在廈門等城市,以六到五折的價格拋售商品房,就這樣完成的任務還不到一半,中國房地產市場的需求疲軟可見一斑了。

不是說中國大城市的房子漲多貴都有人買嗎?不是說需求是剛性的嗎?怎麼一下又弱到這種程度呢?醞釀中的房地產稅起步階段是針對擁有兩套以上住房的家庭,它殺跌房價的作用應該是不明顯,我想這背後最直接的理由就是人們的就業信心、收入信心降低了。房價這麼高,我貸款一大坨錢來買,現在經濟形勢不好,我失業怎麼辦呢?我收入下降怎麼辦呢?就算我收入不下降,但是不會有預期的增長了,我孩子上學要花錢、老人生個病啥的,我也得悠着點,現在買房實打實的每個月還房貸就要出去那麼多錢,所以還是晚幾年再考慮買吧。最直接的原因我想是在這裡,在這樣一個經濟形勢之上,大城市為了遏止投機,首套房貸的利率卻連漲了20個月,更是嚴重打擊消費者的購房意願。

同時另倆個數字很值得重視:8月份中國央行公布的數字,居民存款增速這10年間從18%下降到了7%;吞噬居民存款的頭號大窟窿就是買房。居民存款增加速度下降很直接意味着,消費者買房要存夠首付花的時間更長了,那當然現在的房子就賣不動了。

另一個數字是8月份全國13個大城市的房價比7月份環比下跌,北京和福州是連續兩個月環比下跌。8月份跌的最多的是大連,比7月份價格跌了4.2%、天津跌了2.29%,從單月跌幅來看,這個比例就是很值得注意的了,中國房地產全線承受的壓力都很大。

關於新房的降價清庫存,一般不是全部降價,而是一個樓盤裡限量多少降價銷售。按萬科那個處境就是這種程度的降價已經不足以應付資金鏈的壓力了,那出路無非三條:一是借新債把到期債務先還上;二是擴大降價銷售的比例,比如以前20%的房子拿來打折、現在得擴大到40%;三是出售一些近期可以變現的資產,大概跑不出這幾種辦法的組合。但不管怎麼組合都會極其痛苦,找銀行取得過渡性貸款,在金融維穩的政策背景下難度大,借新債還舊債有個融資成本的問題,借錢的利息高了成了飲鴆止渴,加重了你自己的債務負擔。出售其他資產填窟窿吧,短期變現也要蒙受一些損失,也總有個窮盡的時候。也只能是想方設法把損失減小,撐過這幾年再說。同時新房的滯銷、和降價,必然拉動二手房的降價——如果二手房沒有一個相應合理的降價,消費者幹嘛買二手房呢,當然是買新房更划算。

所以小結一下,房地產行業全線的降價壓力,最後會變成政府的難題,它肯定不願意繼續貸款,緩解這些房企的資金壓力;不給錢吧就得給政策,你就得允許房地產企業們更大範圍降價,可是如果出現行業性的恐慌降價拋售,會造成資產價值大幅度縮水,城市居民最主要的財產就是房子,這部分財產貶值這可比什麼P2P爆雷、城投債爆雷的殺傷力大多了。連鎖反應後果是不可想象的:你是個市民,你貸了巨款、賭上了人生買的房子,現在的價值還抵不上你沒還完的房貸,那就叫負資產,你還要它幹嘛,直接把房子還給銀行,你搬家另租房子去住就完了唄。這種情況大面積出現,它還是一個金融危機。

所以這事對中共政府來說是左也不行、右也不行。既不能繼續給資金鏈瀕臨斷裂的房地產企業貸款,加重債務負擔;也不能放手讓他們降價清庫存,那會造成資產價值恐慌性下跌,房價還得保。怎麼辦呢?本來還有一招,就是“割韭菜”,向公眾轉嫁負擔。讓這些房地產企業發債、或者向股市融資,屁民們出錢,緩解房企們的流動資金緊張。但問題來了。韭菜們也不給力了,在過去五年,中國家庭債務佔GDP的比例由33%上升到49%,屁民們也是一屁股債好吧,人家自己能支配的財產也在枯竭。不僅如此,還三天兩頭地這裡、那裡爆雷,老百姓的投資一瞬間就蒸發了,也總有民窮財盡之時,還有什麼韭菜來給你割呢。

企業想讓政府來幫着兜底,政府想讓韭菜們兜底,現在就看這三家循環的遊戲誰先兜不住,整個遊戲就玩不下去了。這個危機的循環在目前的體制下我看不出有什麼解脫出來的辦法,能想到的招都使了,除了來一場危機,讓中國的經濟和政治從深層重組,難以再有行之有效的辦法。對於普通人來講,面對這個環境,就是選擇避險的投資方式。

房地產行業的整個市場預期應該已經發生變化,像兩三年前房價突然大張,市民們漏夜搶房的那一幕應該在一段時間內很難看到了。說到這兒我順便提一下,我有集節目談7-8月份中國多個城市房租的大漲,我歸因於房主們對市場預期的變化,他們賭房價今後幾年不會大漲,所以更關注出租的收益,過去中國房地產的租售比太低,房主們要長期持有房產,所以推動租金上漲。

有很多朋友不贊成,說租房是受供需關係影響的,不是受房東們要打持久戰,想張房租就能漲的。這個指教說對一半,租房雖然是個受供需關係影響的市場,但房子本身在中國是個金融化的商品。投資市場決定漲跌的不是供需關係,是市場預期。只要大家覺得它會漲,都去追捧,它就會漲。如果市場預期房價不漲,房主們更關注租金收益,只要有個人領頭漲房租,其他人在市場共識下跟風就可以。有消息說,房租大漲是蛋殼、如家這些長租公寓高價搶房源造成的!對啊,它們能搶到房源正好證明了房東們的市場預期變了,房主們為啥要跟這些中介簽3-5年的長租合同啊,就是他們看衰這幾年房價,長租更合算了嘛。如果大家都想的是一兩年就把房子出手套現、大賺一筆,長租公寓給房主的那點利益就沒啥吸引力了,從房主手裡也圈不到那麼多房源,它們也沒辦法在租房市場興風作浪。

總結今天的話題,我們談了關於中共“密令”的傳聞:要求在美留學的高官子女回國;還有萬科高喊“活下去”反映的房地產行業困境。最終都歸結到中國在經濟和政治上的脆弱局勢。最後介紹一下,明天會員網站的《特別節目》專欄,我和大家分享的話題是《中途島的奇蹟——其實不是奇蹟》,聊太平洋戰爭中著名的“中途島海戰”,這場戰役中有很多戲劇化的因素,似乎是命運之神偶然的青睞,美國人獲勝了,被人稱為是“中途島奇蹟”,我們會多幾個方面分析,文化與習慣的差距其實才是真正“背後看不見的那隻手”。

今天這個話題就聊到這兒。

 

 

10 thoughts on “中共密令召回留美高官子女,萬科高喊“活下去”;情況有多嚴重(20181003第450期)

  1. RubyWts

    文昭先生現在的節目中的子內容越來越多了,可是即便這也還是跟不上許多熱點。最近具有風向標意義的事件太多了!

  2. xyz3721

    不知道會不會就今晚美國副總統對華政策演講做一期節目深入探究一下。好羨慕美國竟然有這麼一位能對中國人民知冷知熱的領導人,雖然他應該還是以美國利益為重點。講到媒體,宗教,網絡等等各方面都能這麼接地氣,哪像我們就算是鄉幹部講話也是各種雲山霧罩不着調啊。老彭,開兩打啤酒哥們我絕對能跟你侃上一天一夜,有朋如此,夫復何求啊。各種感慨之後,突然又冒出一種認賊作父的罪惡感,這想法着實很危險。

  3. guanshi

    問了一個在萬科的朋友:萬科喊活下去,是因為政府賣地不肯降價,卻用行政手段限制房價,導致房地產企業的利潤率下降。

  4. qzymy

    文昭老師,你好,我在油管上看台灣節目說推背圖神乎其乎的。你若有時間可以說說這本書,或者《周易》,算卦之類的,謝謝。

  5. mimilalakaka

    文昭老師,還是不太了解國情…房企難活並不是因為房子賣不動…..這句話請文昭老師多思考,您的觀點有點跑偏

  6. tomoe520

    先生文中所說的高官子女在國外竊取情報的問題,恰好我認識一個高官的子女在國外就是從事相關事宜。

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